双鹭药业(002038)

　　公司主营生物制品和生化药，主要产品包括贝科能、欣吉尔、立生素等。目前公司的进展包括：正在和瑞士某公司谈关于环孢素和吗替麦考酚酯的销售协议；同时阿德福韦酯开始销售，利赛磷酸钠等也已经获得生产批件；此外还在和中科院物理所合作申请某科研项目等。预计公司股价的催化剂包括贝科能进入社保目录，公司对外的成功并购，新的潜力品种获批以及15%的税率批准等。鉴于公司近期公告业绩增长稳定，投资者不妨中长期关注。

　　广汇股份(600256)

　　公司是国内最大的天然液化场、最大的陆上LNG生产商，其LNG业务收入、利润占比均超过二分之一，已成为公司的主要发展方向。在整个天然气细分领域，广汇LNG定位于提供调峰服务和补充供气，因此与管输天然气不存在直接竞争，加之公司已经与哈萨克斯坦共和国Tarbagatay Munai有限合伙公司就天然气、石油进行上下游一体化合作签署了《框架协议》，这令公司气源能够进一步得以充分保障。同时公司已于09年1月中旬收到国家环保部关于年产120万吨甲醇和80万吨二甲醚项目环境影响报告的批复，这也标志着公司的煤化工项目得以实质性的向前发展，而这也有助于公司新利润增长点的培育。考虑到虽然石油价格维持低位，但国内的天然气需求仍较为刚性，因而投资者可进一步看好其发展前景。

　　中海油服(601808)

　　公司是中国近海最具规模且占主导地位的综合油田服务提供商，操作着中国最强大的海上石油服务装备群，业务涉及石油天然气勘探、开发以及生产各个阶段。其中钻井服务、油田技术服务、船舶服务和物探勘察服务四大业务板块在国内均居主导地位。公司增长态势良好，08年新增的自升式COSL942已于去年第二季度投产，自升式COSL931完成升级改造，4个模块钻机在墨西哥顺利地进行全年作业，6条陆地钻机也有望在年中投产，这均有效地增加了工作量，而09年公司继续新增设备以提高效益，投资者不妨中期关注。(民族证券 刘佳章)

　　重庆百货(600729)

　　公司零售业态包括了百货、超市和家电连锁，08年公司全年业绩增速呈现出前高后低的状况，上半年公司在销售一线实现目标管理，并将目标达成状况与员工奖励挂钩，从而促使公司经营业绩大幅增长。鉴于重庆为中心的周边区域人口众多，经济发展速度也将快于全国平均水平，商业发展的背景较好，而公司经营稳健，集团资产注入的可能性较大，且注入资产质量较好，与当前公司主营业务完全匹配，协同效益将非常明显(如超市集中配送有望降低配送成本和缺货成本)，因而预计公司投资价值已逐步显现，后市建议谨慎关注。

　　太阳纸业(002078)

　　在自制木浆方面，公司化机浆产能为20万吨/年，目前成本为3100元/吨，销售给合资公司则为3700元/吨。而国内市场加拿大产的化机浆价格为3400元/吨，因此公司自制原材料目前依然保持较好的利润。在生产方面，目前公司各条生产线均全面开工。目前整体纸品市场经过前期一个多季度的去库存化，下游用户及中间经销商的库存已呈现出明显下降的趋势，下游采购量也开始放大，从而带动纸价回升。管理层预计09年公司整体的出口量有望达到20万吨左右，由于前期铜版纸产能的大量关闭，国外市场目前供需状况有所改变，铜版纸价格有所回暖，这将有利于公司产品出口。后市建议适当关注。

　　保利地产(600048)

　　公司近日公布了2008年年报，08年实现归属于上市公司股东的净利润为22.39亿元，较上年增长50.39%，这一方面是由于公司自06年上市以后项目储备大幅增加，且其在2008年推出的项目较多；另一方面，公司也适时地加大了促销力度，销售好于行业平均水平，因而较好地锁定了公司09年大部分业绩。公司在2008年存货跌价准备计提了2.99亿元，2009年面临的销售压力较大，不排除继续计提存货跌价准备的可能。由于公司2009年推盘量继续增加，预计公司销售仍可优于行业平均水平。考虑公司将加大促销力度，预计公司高毛利率的状态将难以维持，可能会回落到2004—2005年的毛利水平。后市建议适当关注。(中原证券 张刚)

　　五矿发展(600058)

　　公司包括总经理在内的5名高管于去年11月4日至6日，以个人自有资金，按市场价格从二级市场购入了公司股票6万股，买入价格在8.63元/股至9.20元/股之间。资料显示，公司控股五矿集团在9月8日对将解禁的1.57亿限售股作出延长6个月的锁定期后，于10月13日通过上交所交易系统增持了公司100万股，平均增持价格为13.45元/股，并计划未来12个月内继续增持累计不超过2%的公司股份。相对于控股股东的增持价，公司高管买入的成本便宜了不少。作为央企重组题材的直接受益者和钢材期货的受益者，该股近期走势相当强劲，后市可重点关注。

　　四川路桥(600039)

　　公司股改后将进行产业结构调整与资源整合，把上市公司部分施工建设性资产与集团公司的路桥收费性资产进行置换，扩大路桥收费业务，同时利用公司现金流的充足优势开发水电建设经营，调整产业结构，将公司逐步转型为交通、能源等基础设施施工与投资并重、具有稳定长期收益的上市公司。由于公司地处四川地震灾区，其主业也将受益于庞大的灾后重建项目。二级市场上，该股在春节后处于调整状态，近期明显活跃，震荡幅度加大，成交量也逐渐放大，有资金介入的迹象，后市可关注。

　　步步高(002251)

　　公司及控股子公司立足于中小城市，以密集式开店、双业态及跨区域发展的模式，以统一品牌向客户提供商品零售服务，从而奠定湖南省连锁零售的龙头企业地位，目前连锁门店已遍及湖南省各地市、并战略性地进入江西省部分地市。其控股股东步步高投资集团，股东张海霞及实际控制人王填承诺，自公司股票上市之日(2008年6月19日)起36个月内，不转让或委托他人管理其所持公司股份，也不由公司回购其所持股份。二级市场上，该股基本面较好，且基金大量持仓。近期，该股明显出现异动，后市可适当关注。(西南证券 罗栗)