公积金松绑：心理影响大 实质影响小

　　证券时报记者 张达

　　住建部、财政部、央行近日联合发文，放松公积金贷款条件、推进异地贷款、降低中间费用。对此，业内人士认为，这可以视为继限购松绑、限贷松绑后的第三波楼市刺激政策，后续各地相关房地产税费减免政策有望陆续出台，不过，公积金松绑对购房人的心理影响大，实际影响有限。

　　根据公积金新政，职工连续足额缴存住房公积金6个月(含)以上，可申请住房公积金个人住房贷款，而现行政策为12个月。同时，取消公积金个人住房贷款保险、公证、新房评估和强制性机构担保等收费项目。另外，推进异地贷款业务、住房公积金缴存异地互认和转移接续。此外，住房公积金个人住房贷款发放率低于85%的设区城市，要适当提高首套自住住房贷款额度。

　　中原地产首席分析师张大伟认为，松绑公积金政策影响有限。一方面，很多城市实行的是按照公积金缴存额的倍数限定贷款额，缴存太少的购房者实际贷款额度非常低，连缴6个月的职工即可申请公积金贷款的政策影响不大；第二方面，减少部分收费对于公积金贷款者来说影响也不大，因为几千元的手续费在几百万的房价面前基本可以忽略不计；第三方面，异地贷款基本没有影响，在2009年北京与秦皇岛等城市也曾经试行过异地公积金贷款，但基本没有购房者选择，异地公积金贷款的手续等难度较大，而且额度并不高，这使得异地贷款并不划算。

　　“各地公积金贷款利用率不高，额度也非常低。以北京为例，一般公积金贷款上限为80万元，以目前北京的房价看，只能贷款80万元，需要的首付就非常高，事实上，因为公积金额度较低而限制了刚需。”张大伟认为，整体看，公积金松绑政策的出台，是与央行松绑限贷一样的政策组合拳，对购房者的心理影响非常大。

　　上海易居房地产研究院副院长杨红旭则进一步指出，尽管公积金新政提出“住房公积金个人住房贷款发放率低于85%的设区城市，要适当提高首套自住住房贷款额度。”但是从2008年的全国数据看，个人贷款额占总额的比重仅为45%。

　　另外，截至2014年3月，全国实际缴存公积金职工1.06亿人，缴存总额6.47万亿元，缴存余额3.27万亿元。“全国3万多亿元的公积金在‘沉睡’，利用率大约只有50%。”杨红旭认为，对于首套房，至少应将公积金贷款额度提高一倍，而不是逼着刚需们更多使用商业贷款。