银行理财提前终止客户吃哑巴亏 说好的收益没了

　　为何频现理财提前终止？

　　银行一旦发现此前的高收益理财产品，投资收益无法覆盖到成本，就有可能选择提前终止，并以更低的收益率发行新产品，尤其是今年资金面逐渐宽松，银行自然不会干赔本买卖。

　　投资者如何防止收益受损？

　　投资者不能只关注期限和收益率，还要关注“提前终止条款”，从而避免“吃哑巴亏”。

　　如遇到提前终止情况，最好转存新产品。

　　投5万元在银行买了理财产品，但却被突然告知提前清算。近期，部分理财产品提前终止，引起了投资者关注。记者调查发现，银行一旦发现此前的高收益理财产品，投资收益无法覆盖到成本，就有可能选择提前终止，并以更低的收益率发行新产品，尤其是今年资金面逐渐宽松，银行自然不会干赔本买卖。理财师建议，投资者不能只关注期限和收益率，还要关注“提前终止条款”，从而避免“吃哑巴亏”。

　　预期高收益提前终止

　　那么，银行理财产品提前终止，会给投资者带来多大的“损失”呢？某银行客户经理薛女士给记者算了一笔账，以近期终止的某款理财产品为例，门槛5万元，投资期限为365天，从今年8月开始至明年7月到期，预期年化收益率高达5.8%；如果如约到期后，投资者可以获得2900元收益。不过由于提前清算，投资者仅拿到725元收益。

　　“好不容易抢到收益较高的理财产品，而且期限较长，本以为锁定了高收益，结果银行自己却‘解锁’了。”投资者刘女士无奈地表示。对此，理财产品提前终止公告，对于原因说得都很模糊，例如“产品所投资的项目运作需要”“市场波动”等。

　　那么，理财产品约定好的投资期限，银行咋能说停就停？大部分理财产品说明书中都有“银行有权提前终止理财产品”等条款，收益按照投资者的实际投资天数计算，但是投资者不能提前赎回，因此银行掌握着主动权，觉得不合适就可以撤。

　　今年近60款产品提前终止

　　以上案例并非个案，理财产品频频出现期限缩水的情况。数据显示，今年以来已有57只银行理财产品提前终止，创出了2011年以来的同期最高纪录。

　　“近期银行理财产品提前终止与利率下降有关。”本市某股份制银行内部人士表示，以往银行的融资成本高，但是央行年内多次降息降准，导致市场利率下行，各类资产的收益率也在下降；投资标的收益率下降，导致银行微利甚至亏本；此前发行产品的高收益难以维系，因此银行选择提前终止；而且银行能以较低的成本募集资金，提前终止之后再以更低收益率发行新产品更划算。

　　注意条款避免“吃哑巴亏”

　　业内人士预计，目前理财产品的收益率处于下行通道，高收益产品会越来越少，提前终止的情况还有可能持续出现。

　　其实，大部分理财产品都有提前终止条款，只是投资者不仔细看。记者走访多个银行的营业网点，随机采访了多位正在咨询购买理财产品的市民，大部分人均表示，“主要关注期限和收益率，对产品投资领域关注较少。”

　　理财师丁圣杰提醒，投资者在购买理财产品时需要注意提前终止条款，以免最后“吃哑巴亏”。如果理财产品被提前终止，一般很难再找到和之前收益一样高的产品；一旦遇到此类情况，投资者也没有太好办法应对；但最好还是转存到新的产品，以减少损失；结构性理财产品、银行代销理财产品风险较高，即使预期收益率较高，也要注意风险谨慎购买。