P2P风控秘诀是“家访” 到借款人家里看看

　　经历了2013年的野蛮生长和倒闭潮之后，P2P(人人贷)行业风控模式开始引起业内的关注。

　　近日，以信贷风险管理技术起家的信而富财富管理有限公司执行董事王光宇接受了证券时报记者专访。他表示，P2P公司健康发展的秘诀是贯穿于贷前、贷中和贷后的风控措施，尤其是“家访”——到借款人家里看看“像不像过日子的”，可初步判定其违约风险。

　　家访判断

　　借款人信贷资质

　　以P2P和余额宝为代表的2013年可谓是“互联网金融元年”，但P2P行业在迅猛发展进程中却出现了一些问题。尤其是去年底以来陆续爆发的P2P倒闭事件，引发了业内人士对P2P业务模式和风控水平的普遍质疑。众所周知，由于监管暂时缺位，P2P行业目前仅靠区域性协会组织自律监管。

　　王光宇对证券时报记者表示，美国P2P行业的发展经验值得中国借鉴，美国P2P行业是从信用卡消费信贷行业衍生而来，由于信用卡行业的发展积累了丰富的个人征信资料，并建立了征信局，使得P2P公司能够获取征信数据从而进行精准定价。

　　他认为，目前中国的P2P贷款余额可能已超过美国，但美国人均持有的信用卡数目明显高于中国。这意味着，中国比美国有更多的P2P发展空间，“这也是近期数家国内P2P公司吸引了巨额风投融资的原因。”他说。

　　王光宇同时指出，目前中国的个人征信体系仍处于完善初期，且P2P公司尚未能接入央行征信系统，因此如何甄别借款人的信贷资质以及风险定价成为困扰业界的头号难题。

　　他介绍，信而富的贷前风控经验，主要体现在“100%客户核访”，包括到访客户家庭、客户单位，以判断借款人是否“生活和收入稳定”、“有意愿还款”。王光宇认为这是风控关键，他举例称，“如果借款人家里不收拾，乱糟糟的，不像过日子的，就能初步判断其违约概率。”

　　王光宇称，虽然客户核访增加了运营成本，但却保证了基础数据的质量，有利于后续的信用评估和利率定价，防止欺诈和违约。

　　独立审计让出资人放心

　　至于贷中的风控，信而富采取的模式是：小额出借以分散风险(平均每单借贷额度仅3万元左右)、出资人与借款人实时匹配并直接网签合同(规避资金池、居间交易、期限错配的风险)，以及通过独立第三方支付公司划款(资金不经过P2P公司)。

　　而贷后方面，信而富在官网推出了“黑名单公开查询”。王光宇称，这有利于培养借款人的信用意识，同时也防止其他贷款机构遭受欺诈。另外，公司每季度接受独立的审计，定期披露业务信息，希望让出资人吃下“定心丸”。

　　王光宇表示，从政策层面来看，十八届三中全会提出鼓励金融创新，发展“普惠金融”的目标，以及国务院将P2P归类为影子银行，并明确由央行等有关部门研究制定管理办法等政策信息，充分体现了P2P行业在中国存在和发展的积极意义。但在具体的监管办法出台之前，P2P行业仍然依靠协会组织进行自律，因此“谁在风控上做得到位，谁就能获得持续发展”。蔡恺