金融一周谈："跌停险"有风险 积木盒子进黑名单(3)

　　04月08日 经济参考报 积木盒子被大公国际列入互联网金融黑名单

　　4月7日，大公国际发布公告，将P2P平台积木盒子列入互联网金融黑名单，其理由是在持续跟踪监测后，发现该平台存在诸如信息披露不规范、偿债能力无法评估等问题。大公刚刚宣布将PPmoney、宜人贷等列入黑名单。

　　大公国际公告称，通过对积木盒子平台持续跟踪监测发现，该平台存在如下问题：

　　一是信息披露不充分、不规范。平台披露众多合作机构，但未披露合作协议。

　　二是偿债能力无法评估。平台发布的“融通汇信项目集合”为个人信用贷，由融通汇信信息咨询有限公司推荐。该项目集由多名债务人组成，仅披露了债务人性别、年龄、婚姻状况等基本信息，未披露其财务状况、偿债来源等重要信息，债务人偿债能力无法评估。

　　三是涉嫌自融及参与经营。平台债项“积木时代”由积木盒子的全资子公司(积木时代信息咨询有限公司)推荐，“借款人通过积木时代提交借款申请，由积木盒子为其完成融资服务”。平台所属公司乐融多源(北京)科技有限公司法定代表人董骏亦为积木时代信息咨询有限公司法定代表人，平台涉嫌自融及参与经营。

　　四是收费规则不透明，涉嫌误导投资者。平台声称“积木盒子平台的盈利模式是收取融资者的融资服务费”，但未披露对融资方的具体收费规则，涉嫌误导投资者。

　　五是保证金覆盖能力不足。截至2015年3月31日，平台公布的数据显示平台撮合贷款额54.27亿元，已还本金近30亿元。据不完全统计，平台约有20亿元的待回款金额。平台披露截至2015年3月31日，其保证金为7478.65万元。根据大公互联网金融分析系统，平台或有负债规模可能达到近亿元，其保证金无法覆盖其或有负债，保障能力不足，风险较大。