康芝药业虚增626万元利润高管遭罚 试图申辩被驳回

　　 虚增利润 康芝药业高管遭处罚

　　 公告向股民致歉，股价仍走高

　　去年曾爆出遭海南证监局立案调查消息的康芝药业，日前公告证实已收到海南证监局下发的《行政处罚决定书》。由于虚增利润属实，公司及多相关高管被罚。

　　不过，截至昨日收盘，康芝药业股价并未受处罚影响，盘中一度上涨高达8.95%，最终报收13.33元，上涨0.23%。

　　原由

　　虚增626万元利润

　　康芝药业虚增利润一案在经历公司澄清否认与监管部门介入调查后，日前终于水落石出。7月1日晚间，康芝药业公告，公司于7月1日收到证监会海南监管局下发的《行政处罚决定书》，经查明，康芝药业存在虚增利润的违法事实。

　　这份《行政处罚决定书》显示，经海南监管局对康芝药业信息披露违法行为进行立案调查、审理，认定康芝药业存在于2011年和2012年间虚增利润的行为。康芝药业虚增利润的手法包括提前确认销售收入，虚增2011年利润156.813983万元；应计未计期间费用，虚增2011年和2012年利润分别为238.4964万元和230.7903万元。经计算，上述虚增利润共计626.100683万元。

　　《行政处罚决定书》指出，对上述违法行为，康芝药业董事长、总裁洪江游，董事、时任副总裁洪江涛等10名高管是直接责任人员。

　　海南证监局决定，对康芝药业给予警告，并处35万元罚款；对洪江游等4名高管处以警告和罚款；对李幽泉等6名高管给予警告。

　　事实上，康芝药业虚增利润案早在一年前便曾引发外界关注。去年5月下旬，有媒体报道，康芝药业前审计总监、审计部负责人何晓梅举报康芝药业2011年至2012年存在虚增利润、粉饰业绩、违规开具增值税专用发票、虚构交易、隐瞒关联公司等重大违法行为。

　　调查

　　试图申辩被驳回

　　值得注意的是，对于这个横跨一年的案件，康芝药业曾一度强烈反弹，认为造成虚增利润并非主观原因。在公告披露的《行政处罚决定书》中，康芝药业相关高管依然一致陈述“非主观”原因。

　　如康芝药业董事、时任副总裁洪江涛在陈述、申辩意见中提出，康芝药业提前确认销售收入虚增2011年利润的违法行为，是公司营销团队在拓展新业务的过程中，由于经验不足造成的，其本人非主观故意。

　　此外，康芝药业在听证会上提出，公司违法行为所涉业务金额较小，情节轻微；相关违法行为没有造成公司股价大幅波动，对投资者投资决策影响不大等情况，并表示公司一旦被处罚，将影响自身发展，请求对其免予处罚。

　　海南证监局则表示，经复核认为，康芝药业所涉违法事项，虚增康芝药业2011年合并报表归属于母公司所有者净利润395.31万元，占康芝药业2012年4月11日对外公开披露的2011年年报中，归属于上市公司股东净利润的140.38%，且导致康芝药业2011年财务报表盈亏性质发生变化，康芝药业应对信息披露违法行为承担法律责任。

　　而此次违规行为，不仅仅让公司及多位高管遭到不同程度的处罚，更让康芝药业酝酿已久的股权激励方案也宣告夭折。去年底，康芝药业公告称，已将激励计划的申请材料上报证监会，但由于被海南证监局立案调查，备案手续处于暂停中。最终综合多方面因素考虑，决定终止实施本次限制性股票激励计划。

　　对于海南证监局的处罚决定，康芝药业在公告中表示，将不申请行政复议和提起行政诉讼，将在规定时间内缴纳罚款，并向投资者致歉，未来将认真学习相关法律法规，规范运作。

　　不过，截至2日收盘，康芝药业股价并未受处罚影响，盘中一度上涨高达8.95%，最终报收13.33元，上涨0.23%。有业内人士分析，这可能与该负面消息已经充分发酵有关，且康芝药业近期因业绩改善趋势已经确立，同时一度传闻参股儿童医院，因而迎来多批机构对其进行调研。（记者 牛思远）