在祁连山、华新水泥等水泥股偃旗息鼓之际，从事陶瓷生产的高淳陶瓷、唐山陶瓷、斯米克，从事玻璃生产的耀皮玻璃，从事帐篷生产的梅花伞，从事电力设备生产的天威保变等却纷纷强势上扬。考虑到陶瓷、玻璃、电力设备等正是灾后重建所涉及的行业，我们认为市场关于灾后重建题材的炒作已经大有扩散之势。

　　安居工程迫在眉睫

　　地震仅四川省倒塌和损坏的房屋就有400多万间。从5月12日起，从四川灾区陆续撤出的数百万灾民被安置在成都、德阳、绵阳及周边城市，他们多数居住在临时帐篷或简易棚中，虽然短期内的生活起居料无大碍，但在抗震救灾展开一周后，灾民中长期的生活安排已经开始引起多方关注。

　　就目前来看，两市从事帐篷生产的企业不多，仅有梅花伞，但是生产帐篷原料的企业为数不少。目前帐篷所有布料主要是采用高强涤纶等规格的经编布或机织布为基布。两市从事涤纶生产的公司主要有春晖股份、S仪化等。

　　而在过渡房生产方面，该建筑所需材料将全部采用保温隔热、防火墙体材料，并可回收、环保。目前两市从事建筑节能材料生产的主要有双良股份、烟台万华、北新建材等。

　　公用事业百废待兴

　　四川等震区的公用事业遭受巨大损失。在供水方面，根据初步统计，四川省境内供水管网受损规模为7800公里，主要城市供水管网受损约5000公里；在供电方面，四川省电力公司负荷损失约400万千瓦，500千伏茂县变电站停运，220千伏变电站停运12座，川西地区江油电厂、金堂电厂、宝珠寺电厂、茂县水电群等与电网系统等……上市公司桂冠电力、川投能源、岷江水电已经表示遭受了较大损失；此外，震区的通信、交通等方面也是千疮百孔。

　　根据电监会四川抗震抢险保电工作指挥部所列的急需物资来看，目前四川汶川地震灾区地方电网所属电力设施受损严重，抢修电网工作急需钢芯铝绞线、铝芯塑料线、配电变压器、绝缘子、单相电能表等物资。目前两市从事电缆生产的有宝胜股份、南洋股份，从事绝缘子生产的有深圳惠程，从事导地线生产的有特变电工，从事变压器生产的有天威保变、平高电气、思源电气，从事输电铁塔生产的有五洲明珠等。

　　而在供水、供气管网恢复方面，两市从事管道生产的主要有新兴铸管、沧州明珠、凌云股份、国通管业、国统股份、湘电股份等；从事阀门生产的主要有禾嘉股份、洪城股份、中核科技等。在铁路建设方面，两市相关设备厂商主要有时代新材、晋亿实业、马钢股份等。在电讯设备方面，两市相关受惠公司主要有中天科技、中创信测、烽火通信、中兴通讯等。

　　基础设施股有望受惠

　　有关资料显示，距离地震区汶川县最近的是都江堰拉法基、*ST双马、亚东水泥和德阳利森，前两者部分设备受损、目前已经停产。由于川内大型水泥厂受灾，四川金顶以及周边地区水泥厂有望担负起更多的责任，比如甘肃的祁连山、湖北的华新水泥、宁夏的赛马实业、陕西的*ST秦岭、西藏的西藏天路以及在西部进行布局的冀东水泥。另外，南玻A、国栋建设、三鑫股份、方大A等工程玻璃、幕墙企业，海螺型材等型材企业也都有受益的可能。

　　另外，在基础设施建设方面，四川路桥、重庆路桥、中铁二局、杭萧钢构、长江精工、东南网架等工程类公司也将会明显受益。同时，基建项目的激增也将带动机械设备的巨大市场，目前国内挖掘机厂商主要有柳工、三一重工、山河智能；推土机厂商主要是山推股份；装载机和重卡方面主要有厦工股份、徐工科技、常林股份，其中，徐工科技在重庆有装载机工厂；汽车起重机厂商主要有中联重科。 (作者： 智多盈投资余凯)